Garan hissesi
bist100 ve bist30 endekslerinin lokomotifi. Bu endekslerde en fazla ağırlığa sahip
olan hisse. Ayrıca banka hisselerinin de bir nevi göstergesi. Uzun vadeli ve
sağlam yatırım yapmak isteyenlerin daima dikkatini çeken bir hisse. Yani garan
hissesini teknik ve elliot analiz sınırları içerisine almamız için yeterli
sebep var.
Görüldüğü gibi
garan hissesi mayıs ayından itibaren zirveden sert bir kopmayla birlikte yukarı giden orta vadeli trend kanalını
kırarak bir düşüş perioduna girmiş. Bu çok net bir görüntü. En başta bu görüntüyü gözardı etmemeliyiz.
Düşüş trendinin
tahmini devam kanalını kırmızı çizgilerle gösterdim. Muhtemel ilerleyiş yolu
tahminim bu olmakla birlikte her düşüş trendinin bir sonu olduğunu da
biliyoruz. Gri band içerisinde gösterdiğim pasif kanal içerisine bir dönüş ve
devamında yeni bir zirve ihtimalini de hesaba katmalıyız. Aşağı giden bir
fiyatın önüne balıklanma atlamayacağımıza (veya dip-tepe tutturmaya
çalışmayacağımıza) göre yukarı dönüş ihtimalini nasıl değerlendirebiliriz?
Bunun bir çok
yolu var: seviyeler belirlenebilir veya onlarca göstergeden biri
kullanılabilir. Benim bu konuda favori göstergem bollinger band’dır.
Bollinger bandlardan
ortadaki olanı trend göstermektedir. Günlükte (ve haftalıkta) bollinger
göstergemiz, trendin –hala- aşağı yönlü olduğunu ortaya koymaktadır. Orta bandın
günlükte yukarı dönmesi halinde gri band ihtimali değerlendirilebilir. Bazan trend
göstergesi bir aşağı bir yukarı salınmaz mı? Tabiki salınır! Bu da işin
cilvesi. Sonuçta ihtimalleri sistematik bir biçimde değerlendirenler-deneyenler,
olası zararı kısa tutup karı uzun tutanlar (risk kriterlerine harfiyen uyanlar)
kazanır.
Bollinger göstergesi
yanında FKB olarak isimlendirdiğim kendime ait bir gösterge var. İsmini yazmadan
diğer bir çok analizimde bunu kullanıyorum. Bu gösterge kısa vadeli bir band
hareketinin tükenişini ve ters yönde ve yine kısa vadeli bir band hareketini
başladığını (yaklaşık yüzde 80 doğrulukta) bulmaya çalışıyor. Garan hissesi
için üstteki grafikte çizdiğim kırmızı kanalın tükenme ve yeni bir kısa vadeli
kanal başlama seviyesi 7.82 üstüdür.
Benim için
teknik analiz sonucu: şu an bu hisseyi (veya bu hisseyle aynı hareket
kabiliyetine sahip diğer bir çok banka hissesini almak için sebeb yok. Ancak
takibe devam.
Bu hisse için
bu günlerde teknik analize göre karar vermek gerektiğini düşünmekle birlikte gözücuyla
elliot sayımlarına bakmakta fayda var.
Önce büyük
resmi görelim. İki alternatif sayım ihtimali üzerinde duruyorum.
İlki bu. 2003’te
biten Cycle 4 dalgasından sonra cycle 5
sonlanan diyagonal kalıbında devam ediyor. Alt dalgalarda primary 4’ün
başladığını görüyoruz. Hedefi net olmamakla birlikte birkaç ay içerisinde
5.10-4.80 arası bir yer gözüküyor. Sonrasında hedefte 11-13 arası fiyat
seviyeleri var.
İkinci alternatif
daha radikal bir düşüş hareketi sunuyor. Bu alternatifte yeni bir zirve yok. üstüne üstlük
pek inandırıcı olmayan 0.20-0.30 hedefleri var. Aslında elliot teorisi doğruysa
bu hedeflerin görülmesi gerekiyor. Ancak benim düşüncem bu hedeflerin 2018 den
sonra olacağı yönünde. Yine de belli olmaz. Piyasalarda her şey mümkündür.
Bu iki
alternatif sayım uzun vadeli perspektifi gösteriyor. Bu günlerde esas gözücuyla
takip etmemiz gereken daha kısa vadeli sayım. Daha muhtemel bir sayım olduğu
için sadece 1 nolu alternatif sayımın alt sayımını veriyorum.
Bist100’de verdiğim elliot sayımına benzediği
için tanıdık gelecektir.
Elliot analizi
sonucu: her iki ana alternatifte de orta vadede düşüş görülüyor. Ancak kısa
vadede doğrudan düşüş ihtimali olduğu gibi 9.30 üstüne bir hareketten sonra düşüşe
geçilebilir. Yeni bir zirve halinde iki ana sayım da iptal olur. Hatta belki de elliot
teorisinin itibarı da!
YASAL UYARI:
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.
